مختبر القط البرتقالي قام بشيء لم يقم به من قبل خلال الشهور الستة الماضية - بدأ استثمارًا دوريًا في الأسهم الأمريكية.
ليس فتو أو تايجر، بل في صفحة العقود الآجلة في بينانس التي أستخدمها يوميًا. في العاشر من كل شهر، أرسل USDT، وأشتري ثلاث قادة بمبلغ ثابت، مع مراعاة نسبة السعر إلى الأرباح.
لماذا بدأت في القيام بهذا الأمر؟ لأنني اكتشفت حقيقة محرجة:
في عالم العملات الرقمية على مدار السنتين الماضيتين، الأصول التي استطاعت التفوق على قادة سوق الأسهم الأمريكي أقل بكثير مما كنت أتوقع.
🚀 تحت ضغط السياسات، يتعرض الناس في عالم العملات الرقمية لـ "تقييد تحويل العملات".
قنوات فتح الحساب في فتو وتايجر تزداد تشددًا، وصعوبة دخول العملاء الجدد تتزايد، بينما سحب الأموال من الحسابات القديمة أصبح يشبه السير على حبل مشدود. وفي نفس الوقت، ليس الجميع لديه هوية هونغ كونغ، وتكاليف الحسابات الأمريكية الجادة ترتفع عامًا بعد عام.
وفي هذا الوضع، فكيف كان سوق الأسهم الأمريكية خلال الأشهر الـ12 الماضية:
NVDA +63% StockAnalysis
LITE (كهروضوئيات) YTD +184% AOL
AAOI (كهروضوئيات) YTD +441% AOL
COHR (كهروضوئيات) YTD +97% AOL
وبالنسبة لأسواق العملات المشفرة هنا؟ BTC تتماسك مرارًا في مستويات مرتفعة، وتراجعت العملات البديلة بشكل جماعي دون توقف، وكأنها فقدت الروح تمامًا؛ ثم يحدث تبديل مجنون في النظام البيئي.
يرفض الكثيرون سوق الأسهم الأمريكية لثلاث جمل فقط: "لا أفهمها، لا أملك حسابًا، وأنتظر التصحيح".
كل مرة أقول فيها جملة، قبل افتتاح تداول شركات الذكاء الاصطناعي الرائدة Openai وقبل افتتاح Anthropic، سترتفع Google أيضًا لمرحلة أخرى.
💰 لماذا سوق الأسهم الأمريكية هو "نوع آخر من الأصول"، وليس مجرد "عملة" أخرى
أكبر انحراف معرفي لدى متداولي الكريبتو هو اعتبار سوق الأسهم الأمريكية "كازينو آخر".
ليس صحيحًا. لا إطلاقًا. دعني أشرحها بطريقة يفهمها شخص من سوق الكريبتو—
سوق الكريبتو هو مقامرة لإدارة المخاطر، بينما قادة سوق الأسهم الأمريكية هم توزيع أرباح الأعمال.
رهانك على meme 100x هو رهان على الحظ؛ بينما DCA على NVDA هو أن تأخذ نصيبًا من كعكة توسع قدرة الذكاء الاصطناعي للبشرية.
هاتان المسألتان، رياضيًا، ليستا من نفس النوع إطلاقًا.
وفي هذا العام، بدأت بينانس تفتح هذا الباب بالكامل—من العقود الدائمة للذهب والفضة في بداية العام، إلى NVDA / META / GOOGL في شهر مارس، ثم إلى SOXL / MRVL / JPM / V / BRKB التي تم إدراجها مركزيا في مايو. الآن قادة سوق الأسهم الأمريكية متاحون على أساس USDT، مع تداول 24/7، ولا تحتاج لتحويل العملات ولا لفتح حساب؛ فقط على صفحة العقود التي تستخدمها أنت بالفعل.
السياسة قد تضغط على فيوتو، لكن لا يمكنها أن تضغط على USDT لكي لا يدخل في NVDA.
🚀 جوهر DCA للقيادة: قدرة الذكاء الاصطناعي / التخزين / الكهروضوئيات—واحدة لكل فئة
لا تَشترِ مباشرة عشر عملات دفعة واحدة. أكثر خطأ يرتكبه الناس في سوق الكريبتو هو: "رأيت شيئًا، فأريد أن أستثمر كل شيء (all in)".
هذه هي القواعد التي وضعتها لنفسي: ثلاث خطوط رئيسية، ولكل خط قائد واحد.
1. الحوسبة/قدرة الذكاء الاصطناعي → $NVDA
احتكار مطلق للـ GPU. في عصر الذكاء الاصطناعي هي "آلة طباعة النقود"—بدون منازع. بينانس أدرجت NVDAUSDT.
2. التخزين → $MU
+ Hynix
HBM من بين أفضل ثلاث (بجانب سامسونج وSK Hynix). NVDA يبيع شريحة GPU، والذاكرة HBM داخلها مصدرها MU. هذه هي "وظيفة بائع المجارف" لدى NVDA. أما عقود بينانس الدائمة فلم تُطلق بعد؛ حاليًا نستخدم SOXLUSDT (صندوق ETF ثلاثي لقطاع أشباه الموصلات) كبديل.
3. الكهروضوئيات → $MRVL (迈威)
واحدة من اثنتين (أو اثنين) من كبار مُورّدي DSP عالميًا. في ترابط وحدات GPU بمراكز بيانات الذكاء الاصطناعي، ارتفعت سعة وحدات الألياف الضوئية من 800G إلى 1.6T. منصة 1.6T من MRVL (Ara) جرى إنتاجها بكميات كبيرة، وتم نشرها عالميًا لتوصيل مراكز بيانات ذكاء اصطناعي 1.6T. وتوّجهت بينانس إلى MRVLUSDT بين 15 و18 مايو.
لماذا هذه الخمس؟
الذكاء الاصطناعي هو الخط الرئيسي لهذه الدورة، وقائد الخط الرئيسي = بائع المجارف. الحواجز الفيزيائية الثلاثة في مراكز بيانات الذكاء الاصطناعي هي: الحوسبة (القدرة الحسابية)، والذاكرة، والاتصالات الضوئية—لا يمكن الاستغناء عن أيٍ منها.
عندما تشتري هذه الثلاثة، فأنت بذلك تسدّ ثلاث بوابات توسّع القدرة الحسابية للذكاء الاصطناعي.
رابعًا، طريقة DCA على أساس P/E
هذه هي قاعدتي الأساسية، بسيطة ومباشرة—
يوم 10 من كل شهر تنفيذ متوسط التكلفة بالدولار (DCA). لكن قبل تنفيذ كل أصل، أراجع P/E أولًا:
P/E أقل من متوسط منتصف العام لعشر سنوات → شراء كامل بالمبلغ
P/E ضمن المتوسط + مجال 0% إلى 30% → شراء نصف
P/E أعلى من المتوسط + 50% → نتخطى هذا الشهر، ونحتفظ بـ U للوقت المناسب
لماذا يتم تحديده بهذه الطريقة؟
لأن جوهر سوق الأسهم الأمريكية هو: "تقسيم جزء من أرباح الشركات". لنفس الأرباح، عندما يكون سعر الشراء أقل، تكون العوائد أعلى. P/E هو مؤشر مبسّط: "كم سنة من الأرباح أشتري بها هذه الشركة".
عدم تفويت الفرصة (عدم الوقوع في التهميش) ≠ all in، يجب دائمًا ترك U احتياطي.
عدم تفويت الفرصة ≠ الاندفاع لشراء الأسهم الأمريكية كلها. أكثر شيء لا يجيده متداولو الكريبتو هو "التخصيص"—إما 100% كريبتو، أو عندما تسمع جملة واحدة "سوق الأسهم الأمريكية يجب أن يرتفع" تدفع كل الـU دفعة واحدة.
هيكل مواقعي الخاص (ليس نصيحة، بل مرجع):
**35%**: BTC + ETH (المحور الرئيسي في الكريبتو، بدون تخلّي)
**35%**: 5-6 أسهم من قادة سوق الأسهم الأمريكية (توقيت استثماري على أساس جدول P/E عبر DCA)
**30%**: نقد U (احتفظ بالذخيرة، زِد الكمية عندما يهبط القطاع 15%+ )
هذا التجميع يجعلك تنطلق عندما يرتفع أي سوق دون أن تفوّت الفرصة، وعندما تنهار أي سوق لن تستسلم (لا تظل في وضعية الانتظار بدون فعل).
يرى القط البرتقالي أن هذه الطريقة مناسبة جدًا لمستخدمي سوق الكريبتو من أمثالنا: عدم تفويت فرصة صعود سوق الأسهم الأمريكية
تابع القط البرتقالي، وسأرافقك للعثور على فرصة الـ100 ضعف التالية