أفضل مزود سيولة هو فئة ضمن قائمة BeInCrypto Institutional 100، برنامج سنوي مدفوع بالبحث يعترف بتميز الأصول الرقمية المؤسسية عبر 26 فئة وستة أعمدة.
تندرج هذه الفئة تحت العمود الثاني: أسواق رأس المال والبنية التحتية. الشركات الخمسة عشر أدناه مدرجة بالترتيب الأبجدي وليست مرتبة. سيتم تسمية قائمة مختصرة في مايو 2026، مع الإعلان عن الفائز في حدث Proof of Talk في باريس في 2-3 يونيو 2026.
حقائق رئيسية
قائمة طويلة: 15 شركة عبر صانعي السوق الأصليين في عالم الكريبتو، وشركات تداول تقليدية لديها أقسام كريبتو، و LPs الأوروبية والآسيوية المنظمة، ومنصات HFT، ومتخصصين في أسواق التنبؤ، و LPs متعددة الاستراتيجيات
المسبح الأولي: تم فحص أكثر من 30 شركة؛ وتقدّم 15 شركة إلى القائمة الطويلة
الترتيب: مُدرج أبجديًا، دون ترتيب بحسب الأولوية
التقييم: 50% بيانات كمية · 50% تقييم مجلس الخبراء
المعايير التي تم تقييمها: متوسط حجم التداول اليومي، الترابط مع أماكن التداول، تغطية التوكنات والأزواج، الترخيص التنظيمي، إطار التسوية وإدارة المخاطر، اتساع فئات الأصول، السمعة، إشارة الابتكار
مصادر البيانات: سجلات FCA وNYDFS وFINMA وBaFin وMAS وSFC وGFSC وVARA، وسجلات MiCA-CASP، والإفصاحات المدققة، وإفصاحات المُصدرين، وإعلانات الشراكات، KBRA/Kroll، PitchBook، Tracxn، وCrunchbase
مؤسسة LP-القطاع الفرعيالشركةالشركة/نطاق التغطيةالترخيص / المنصةالعملأورسAurrosصانع سوق خوارزمي مُولود في مجال التشفير هجينالهونغ كونغ / سيدنيLP متعدد الاستراتيجيات عبر CeFi والمشتقات والخيارات وDeFiتم استرداد الحجم بعد إعادة الهيكلة في 2023شركة تداول خوارزمية مُولدة بالتشفيربصمة تشغيل متعددة الولاياتAuros Ventures تم إطلاقها مع تخصيص 50 مليون دولار+التوسع إلى نحو 4% من حجم تداول MM العالمي للتشفير بحلول منتصف 2024B2C2مؤسسات OTC وتنفيذ خوارزمي لندن، المملكة المتحدةSBI Holdings مملوكة بأغلبية منذ 2020مكاتب في لندن ونيويورك وطوكيو وسنغافورةFCA، NYDFS BitLicense، إطار MiFID الخاص بالاتحاد الأوروبي في لوكسمبورغيوفر OTC على مدار 24/7 عبر الفوري والمشتقات والمنتجات المهيكلةأطلق بنية تسوية لـ Solana stablecoin في 2026CaladanMMS متعددة الاستراتيجيات ذات إرث من عالم TradFiسنغافورة / نيويورك170 مليار دولار+ حجم تداول سنوي1,000+ أصل رقمي عبر 70+ بورصةالقاعدة التشغيلية في سنغافورةاستكشاف ترخيص وسيط-تاجر أمريكي وتسجيل FINRAتم إطلاق مكتب خيارات OTC في أكتوبر 2024افتُتح مكتب نيويورك في مايو 2025Cumberland (DRW)شركة TradFi prop لتداول التشفير المؤسسي LP شيكاغو، الولايات المتحدةشركة تابعة لـ DRW Holdingsتأسست DRW في 1992 مع تغطية متعددة الأصولشركة تداول ملكية خاضعة لتنظيم TradFiمملوكة ملكية خاصة من طرف DRWتوفر مؤسسات OTC للتشفير وصناعة السوقتخدم صناديق التحوط ومديري الأصول والوسطاء الأوائلFlow Tradersصانع سوق TradFi في أوروبا يمتد إلى التشفير أمستردام، هولندامدرج في Euronext Amsterdamتغطية متعددة الأصول عبر الأسهم وFX والدخل الثابت والأصول الرقميةصانع سوق مدرجالترخيصات عبر الولايات لـ TradFiيدعم إنشاء واسترداد ETP للتشفيريمد تقنيات تنفيذ TradFi إلى الأصول الرقميةFlowdeskخدمات MM للتشفير والأسواق الرأسمالية الأوروبية باريس، فرنسافعّال عبر 100+ منصة تداولتغطية سيولة متعددة الأصولإطار تنظيمي فرنسيأُغلقت جولة السلسلة B في 2024يجمع بين صناعة السوق وخدمات OTC والمشتقاتيوفر دعم أسواق رأس المال لمُصدري التوكنات والبُورصاتGSRمزود سيولة تقليدي بالتشفير مُولود (Legacy)لندن / سنغافورة / زيوريخ250+ توكنات مغطاةمؤسس في 2013بصمة تنظيمية متعددة الولاياتإطار OTC ومقترح صناعة السوق طويل الأمديغطي OTC وصناعة السوق والمنتجات المهيكلة والمشتقاتGravity Teamصانع سوق للتشفير يركز على آسيا سنغافورةفعّال عبر منصات CeFi وDeFiبصمة متعددة الاستراتيجيات مولدة بالتشفيرشركة تداول خوارزمي بالتشفيرقاعدة تشغيل آسيا والمحيط الهادئيوفر سيولة عبر أسواق الفوري والمشتقاتيركز على أسواق آسيا وأزواج التوكنات الناشئةKeyrockصانع سوق مؤسسي أوروبيلبروكسل، بلجيكافعّال على 80+ بورصة400+ توكنات مغطاةمسار تنظيمي EU MiCAإغلاق سلسلة B بقيمة 72 مليون دولاريوفر صناعة السوق للمُصدِرين والبُورصات وأطراف OTCيحافظ على قاعدة عملاء مؤسساتية أوروبيةOptiver (Crypto)صانع سوق عالمي من TradFi مع مكتب تشفير أمستردام، هولنداصانع سوق عالمي من TradFi تأسس في 1986بلغت أرباح التداول الصافية 3.3 مليار يورو+ في 2022ترخيصات TradFi عبر الولاياتهيكل رأسمالي محافظ يشغّل مكتب تداول تشفيري نشطوسّع انتقائيًا إلى أسواق وفئات أصول جديدة حتى 2025Portofino Technologiesصانع سوق تشفير HFT سويسري تسوغ، سويسرا35+ متخصص HFT عبر خمس مواقعتغطية الفوري والمشتقات وOTCFCA، وتنظيم سويسري وBVIتم جمع 50 مليون دولار من مستثمرين مؤسساتيينتأسست على يد قادة سابقين في Citadel Securitiesانضمت إلى Pyth Network كمزود بيانات في 2024Ravenمتخصص سوق تنبؤي LPSوفيا، بلغاريايُسعّر أكثر من 5,000 عقد في أسواق التنبؤ يوميًانشط عبر CeFi وDeFi وأسواق التنبؤتأسست من فريق يقوده المؤسس شركة HFT ملكية$2.7M كبذرة بتقييم 25Mمشارك تأسس من موظفين سابقين في Wintermuteمدعوم من Hack VC وCoinbase Ventures وCMCC Global وWintermute VenturesSelini CapitalLP متعدد الاستراتيجيات للتشفير والاستثمار في رأس المال المغامر سنغافورةمشارك كبير في سوق التشفير عبر CeFi وDeFiمؤسس في 2021مرخّص في VARA في دبي لخدمات وسيط-تاجر وOTCقاعدة تشغيل في سنغافورةيوفر تداولًا منهجيًا وتحكيمًا إحصائيًاذراع التمويل المغامر لديه 56+ استثمار ضمن محافظWincentGibraltar HFT crypto market maker and OTCGibraltarحجم يومي اسمي 5 مليار دولار+حوالي 500,000 صفقة يوميًاGFSC-صندوق مستثمر خبير مُخوّلملكيته تعود للمؤسسين دون جدول رأس مال مغامرمؤسسين من ماتوس وميشال كوب في 2017متكامل مع Wyden وCrypto Finance AG وLaser DigitalWintermuteصانع سوق ومنصة OTC مؤسسية لندن، المملكة المتحدةحوالي 141 موظفًا عبر خمس قارات15 مليار دولار+ متوسط حجم يومي عبر CeFi وDeFiبنية مجموعة مرتبطة بـ FCAتُدار Wintermute Asia بشكل منفصل من ناحية التنظيميعمل على منصة تداول مؤسسية NODE وواجهة APIتم إطلاق OTC للذهب المُرمّز وCFDs لخام WTI
حول هذه القائمة
تُعرّف BeInCrypto Institutional 100 — مزود السيولة (القائمة الطويلة 2026) الشركات التي توفر سيولة بمستوى مؤسساتي عبر أسواق الأصول الرقمية. تشمل الفئة مكاتب OTC على مدار الساعة طوال الأسبوع، وصناعة سوق خوارزمية، وسيولة في أسواق التنبؤ، وصناعة سوق المنتجات المهيكلة، والبث الثنائي، وتوفير سيولة DeFi.
تغطي التغطية مزودي سيولة مولودين بالتشفير، وشركات تداول ملكية من TradFi مع مكاتب تشفير، وصنّاع سوق منظّمين في أوروبا وآسيا، وصنّاع سوق تشفير HFT، ومقدمي خدمات متخصصين مثل Raven لأسواق التنبؤ. وبالنسبة للشركات التي لديها خطوط أعمال أوسع، يتم حصر نطاق هذه المراجعة في نشاطها الخاص بـ LP وOTC.
المنهجية
يتم تقييم هذه الفئة ضمن Track A من منهجية BeInCrypto Institutional 100: 50% بناءً على مؤشرات كمية و50% بناءً على تقييم مجلس الخبراء.
يمتد التقييم عبر ثمانية معايير: متوسط حجم التداول اليومي، ترابط أماكن التداول، تغطية التوكنات والأزواج، الترخيص التنظيمي، إطار التسوية وإدارة المخاطر، اتساع فئات الأصول، السمعة المؤسسية، وإشارة الابتكار.
يعكس تقسيم 50/50 توفر بيانات سيولة كمية، مع موازنة ذلك بتقييم مجلس الخبراء لجودة الطرف المقابل، وسمعة التنفيذ، وإشارة الابتكار. يتم الاعتراف بالتموضع المتخصص عندما تعمل الشركة ضمن شريحة سيولة أضيق ولكنها ذات صلة مؤسساتية.
تم التحقق من البيانات باستخدام السجلات التنظيمية، والإفصاحات المدققة، وإفصاحات المُصدرين، وإعلانات الشراكات، ووكالات تصنيف الجهات الخارجية بما فيها KBRA وKroll، ومصادر الأسواق الخاصة بما فيها PitchBook وTracxn وCrunchbase.