في السنوات الأخيرة، كانت هناك زيادة كبيرة في شعبية العملات المشفرة وتكنولوجيا blockchain. ونتيجة لذلك، ظهرت أساليب جديدة لجمع الأموال والاستثمار في المشاريع، مثل المبيعات المسبقة، والعروض اللامركزية الأولية (IDOs)، وعروض التبادل الأولية (IEOs)، وعروض الألعاب الأولية (IGOs)، وعروض NFT الأولية (INOs). وفي هذا المقال سنشرح كل من هذه المفاهيم والاختلافات بينها وكيفية الاستثمار في مشاريع IDO دون أي خسارة.
ما هو البيع المسبق؟
ما قبل البيع هي عملية جمع الأموال التي تسمح للمستثمرين بشراء الرموز المميزة للمشروع قبل إطلاقه الرسمي. تتم هذه العملية عادةً من خلال المبيعات الخاصة وتتطلب من المستثمرين استثمار مبلغ كبير من المال. عادةً ما يتم بيع الرموز المميزة التي يتم بيعها أثناء البيع المسبق بسعر مخفض وتأتي مع مزايا إضافية، مثل الوصول الحصري إلى ميزات المشروع.
تُستخدم العروض المسبقة غالبًا من قِبل مشاريع بلوك تشين لجمع رأس المال قبل الإطلاق الرسمي لمنصتهم. تتيح هذه العملية للمشاريع تأمين التمويل وتوليد حماس قبل الإطلاق، مما قد يساعد على جذب مستثمرين إضافيين.
ما هو IDO؟
الطرح الأولي اللامركزي (IDO) هو نوع من آليات التمويل الجماعي المستخدمة من قِبل مشاريع بلوك تشين لإطلاق توكناتهم. تُجرى الـIDOs على منصات لامركزية وتسمح لأي شخص بالمشاركة في بيع التوكن. وعلى عكس الـpresales التي تُجرى قبل إطلاق المشروع، فإن الـIDOs تُجرى بعد إطلاق المشروع.
يمكن لمشاركي IDO شراء توكنات المشروع بسعر الطرح الأولي، والذي يكون عادة أقل من سعر التوكن في البورصات. أصبحت الـIDOs شائعة لأنها تمنح المستثمرين وصولًا مبكرًا إلى التوكنات وتتيح للمشاريع جمع رأس المال بسرعة.
ما هو IEO؟
الطرح في البورصة الأولي (IEO) هو نوع من آليات جمع التمويل المستخدمة من قِبل مشاريع بلوك تشين المدرجة في بورصات العملات المشفرة. وعلى عكس الـIDOs التي تُجرى على منصات لامركزية، فإن الـIEOs تُجرى على بورصات مركزية للعملات المشفرة.
توفر الـIEOs للمستثمرين فرصة شراء التوكن بسعر الطرح الأولي مباشرةً من البورصة. تُعد هذه العملية أكثر أمانًا من الـIDOs لأن البورصة تجري العناية الواجبة (due diligence) على المشروع قبل إدراجه في البورصة.
ما هو IGO؟
الطرح الأولي للألعاب (IGO) هو نوع من آليات جمع التمويل المستخدمة من قِبل مشاريع ألعاب مبنية على بلوك تشين. تُجرى الـIGOs على منصات لامركزية وتسمح للاعبين والمستثمرين بالمشاركة في بيع التوكن.
ازدادت شعبية الـIGOs في السنوات الأخيرة لأنها تتيح لمشاريع الألعاب جمع رأس المال بسرعة وتوفر للاعبين وصولًا مبكرًا إلى توكنات المشروع.
ما هو INO؟
الطرح الأولي لـNFT (INO) هو نوع من آليات جمع التمويل المستخدمة من قِبل مشاريع بلوك تشين تنشئ توكنات غير قابلة للاستبدال (NFTs). تُجرى الـINOs على منصات لامركزية، مما يسمح للمستثمرين بشراء الـNFTs قبل إدراجها في البورصات.
ازدادت شعبية الـINOs في السنوات الأخيرة لأنها تتيح لمنشئي الـNFT جمع رأس المال بسرعة وتمنح المستثمرين وصولًا مبكرًا إلى NFTs فريدة.
ما هو ICO؟
يُختصر ICO إلى Initial Coin Offering (الطرح الأولي للعملات)، وهو آلية لجمع التمويل تستخدمها مشاريع مبنية على بلوك تشين لرفع رأس المال. في الـICO، يقدم المشروع عملة مشفرة جديدة أو توكن للمستثمرين مقابل عملات مشفرة معروفة مثل Bitcoin أو Ethereum أو مقابل عملات ورقية مثل الدولار الأمريكي. عادةً ما يتم إنشاء العملة المشفرة أو التوكن الجديد على منصة بلوك تشين، ويتم إجراء الاستثمار في الـICO باستخدام العقود الذكية.
اكتسبت الـICOs شعبية في عام 2017 عندما قامت عدة مشاريع مبنية على بلوك تشين بجمع ملايين الدولارات عبر الـICOs. أدت نجاحات الـICOs إلى جذب انتباه الجهات التنظيمية، وبدأت العديد من الدول بفرض لوائح لحماية المستثمرين. وقد أدى ذلك إلى تراجع الـICOs وظهور آليات تمويل بديلة مثل الـIEOs وIDOs.
يمكن للـICOs تقديم عدة مزايا للمستثمرين والمشاريع. يمكن للمستثمرين الحصول على وصول مبكر إلى عملة مشفرة أو توكن جديد بسعر مخفّض، مما قد يوفر عوائد كبيرة إذا نجح المشروع. ويمكن للمشاريع جمع رأس المال بسرعة وسهولة دون الاضطرار إلى المرور بقنوات تمويل تقليدية مثل رأس المال الاستثماري أو الاكتتابات العامة (IPO).
ومع ذلك، تحمل الـICOs أيضًا مخاطر كبيرة للمستثمرين. تحولت العديد من الـICOs إلى عمليات احتيال، حيث فرّ مؤسسو المشاريع بأموال المستثمرين. كما أن غياب اللوائح في الأيام الأولى للـICOs جعل كثيرًا من المشاريع غير شفافة بشأن عملياتها، مما صعّب على المستثمرين إجراء العناية الواجبة بشكل صحيح.
بشكل عام، كانت الـICOs تطورًا مهمًا في صناعة البلوك تشين، لكنها حلت محلها إلى حد كبير آليات جمع تمويل أكثر تنظيمًا وشفافية مثل الـIEOs وIDOs. يجب على المستثمرين إجراء بحث شامل قبل الاستثمار في أي مشروع مبني على بلوك تشين، بغض النظر عن آلية جمع التمويل المستخدمة.
كيفية الاستثمار في أفضل مشاريع IDO دون أي خسارة؟
قد يكون الاستثمار في مشاريع IDO محفوفًا بالمخاطر، ويجب على المستثمرين إجراء العناية الواجبة قبل الاستثمار في أي مشروع. إليك بعض النصائح حول كيفية الاستثمار في أفضل مشاريع IDO دون خسارة:
ابحث عن المشروع:
يجب على المستثمرين البحث عن المشروع بشكل شامل قبل الاستثمار فيه. ويشمل ذلك قراءة الورقة البيضاء للمشروع وفهم أهدافه وغاياته، والبحث عن الفريق خلف المشروع.
تحقق من المجتمع:
يجب على المستثمرين التحقق من مجتمع المشروع لمعرفة ما إذا كان هناك ضجة حوله. يمكن القيام بذلك عبر الاطلاع على منصات التواصل الاجتماعي والمنتديات ومجموعات Telegram.
فهم اقتصاديات التوكن (tokenomics):
يجب على المستثمرين فهم اقتصاديات التوكن الخاصة بالمشروع قبل الاستثمار فيه. ويشمل ذلك فهم ديناميكيات العرض والطلب للتوكن، وآلية توزيع التوكن، واستخدامات التوكن.
ابحث عن شراكات:
يجب على المستثمرين البحث عن الشراكات التي يمتلكها المشروع مع شركات أو مشاريع أخرى. يمكن أن تساعد الشراكات في زيادة مصداقية المشروع وجذب المزيد من المستثمرين.
تحقق من الفريق: يجب على المستثمرين التحقق من الفريق خلف المشروع للتأكد من امتلاكه المهارات والخبرة اللازمة لتنفيذ المشروع بنجاح.
تجنّب FOMO: يجب على المستثمرين تجنّب الاستثمار في المشاريع فقط لأنهم يخشون تفويت الفرصة (FOMO). ينبغي عليهم اتخاذ قرارات عقلانية بناءً على الأساسيات الخاصة بالمشروع وأهدافهم الاستثمارية.
تمييز الكل مع أمثلة شائعة
البيع المسبق (Presale) والاكتتاب الأولي (IDO) والاكتتاب في البورصة (IEO) والاكتتاب في الألعاب (IGO) والاكتتاب في الـNFT (INO) جميعها أنواع مختلفة من آليات جمع التمويل المستخدمة في مشاريع البلوك تشين. إليك بعض الأمثلة الشائعة لتمييزها:
البيع المسبق (Presale):
أشهر مثال على البيع المسبق هو بيع الإيثيريوم المسبق في عام 2014، والذي جمع أكثر من 18 مليون دولار قبل إطلاق بلوك تشين الإيثيريوم.
IDO:
من أشهر أمثلة الـIDO مثال بولكادوت (Polkadot) حيث جمع أكثر من 140 مليون دولار في عام 2017.
IEO:
مثال على IEO هو منصة الإطلاق (launchpad) التابعة لبينانس، والتي استضافت عدة IEOs ناجحة، بما في ذلك عرض BitTorrent IEO، والذي جمع 7.2 مليون دولار خلال 15 دقيقة.
IGO:
من الأمثلة الشائعة على IGO هو IGO الخاص بـ Axie Infinity، والذي جمع أكثر من 2.9 مليون دولار في عام 2018.
INO:
من أنجح الـINO حتى الآن هو طرح نادي ياشتيه القردة المستطيلة (Bored Ape Yacht Club) للـINO، والذي جمع أكثر من 90 مليون دولار في عام 2021.
أين يمكنني العثور على فعاليات الـIDO هذه؟
يمكن للمستثمرين العثور على فعاليات IDO على منصات مختلفة، بما في ذلك البورصات اللامركزية ومنصات الإطلاق ووسائل التواصل الاجتماعي. ومن بين المنصات الشائعة للعثور على فعاليات IDO:
منصات الإطلاق (Launchpads):
منصات الإطلاق الشهيرة لفعاليات IDO تشمل Binance Launchpad وPolkastarter وDuckStarter.
البورصات اللامركزية:
تستضيف البورصات اللامركزية مثل Uniswap وSushiswap أيضًا فعاليات IDO.
وسائل التواصل الاجتماعي:
يمكن للمستثمرين أيضًا العثور على فعاليات IDO من خلال متابعة مشاريع بلوك تشين على منصات التواصل الاجتماعي مثل Twitter وTelegram.
كيف تحصل على عملة 1000X وما هي الطرق؟
الحصول على عملة 1000x أمر نادر ويتطلب من المستثمرين تحديد المشاريع الواعدة في وقت مبكر. إليك بعض الطرق لزيادة فرص الحصول على عملة 1000x:
البحث: قم بإجراء بحث شامل عن المشاريع الواعدة وحدد تلك التي لديها فريق قوي وفكرة فريدة وسوق محتمل كبير.
استثمار مبكر: استثمر في المشاريع خلال مراحل البيع المسبق أو الـIDO للحصول على التوكن بسعر مخفّض قبل إدراجه في البورصات.
HODL: احتفظ بالتوكنات على المدى الطويل وتجنب البيع المذعور أثناء انخفاض الأسعار. غالبًا ما يحتفظ المستثمرون الناجحون بتوكناتهم لسنوات ليروا عوائد كبيرة.
التنويع: نوّع محفظة الاستثمار عبر عدة مشاريع واعدة لتوزيع المخاطر وزيادة فرص العثور على عملة 1000x.
الخلاصة
ختامًا، البيع المسبق (Presale) وIDO وIEO وIGO وINO هي أنواع مختلفة من آليات جمع التمويل المستخدمة في مشاريع بلوك تشين. ينبغي على المستثمرين إجراء بحث شامل قبل الاستثمار في أي مشروع، والبحث عن مشاريع واعدة لديها فريق قوي وأفكار فريدة ونتائج مستخلصة من سوق محتمل كبير. ومن خلال اتباع هذه النصائح وتحديد المشاريع الواعدة في وقت مبكر، يمكن للمستثمرين زيادة فرص العثور على عملة 1000x. وأخيرًا، يجب على المستثمرين دائمًا تذكّر الاستثمار بحكمة وتجنب FOMO.