الرسوم البيانية الشمعة (K线图) هي أحد المؤشرات الأساسية والأكثر أهمية في التحليل الفني، وهي الأساس لفهم التحليل الفني، وفهم الرسوم البيانية الشمعة يمكن أن يحسن اتخاذ قرارات الاستثمار.
تتغير قرارات الاستثمار باستمرار، ولكنها تعتمد في الأساس على تحليل الجوانب الأساسية والفنية لتحديد أفضل طريقة للاستثمار، وإذا كنت ترغب في استخدام التحليل الفني لتفسير اتجاهات سوق الاستثمار، يجب أن تتعلم أولاً كيفية قراءة الرسوم البيانية الشمعة. الرسوم البيانية الشمعة هي أحد المؤشرات الأساسية والأكثر أهمية في التحليل الفني، وهي الأساس لفهم التحليل الفني، والرسوم البيانية الملونة هي في الواقع نتيجة لتحويل البيانات المعقدة إلى صورة.
ما هي الرسوم البيانية الشمعة؟
يمكن القول إن الشمعة هي نوع من البيانات المبسطة، تُستخدم لتسجيل أداء منتج أو سوق في فترة زمنية معينة، وتوثق ذلك لتشكيل رموز رسومية عن تقلب الأسعار. ليس فقط الأسهم، بل أيضًا سوق الأرز في الماضي، بالإضافة إلى أسعار الصرف والعقود الآجلة والمواد الخام والذهب والنفط والمؤشرات، طالما توجد تقلبات رقمية يمكن استخدام الشمعة لتسجيلها.
تُعرف الرسوم البيانية الشمعة (Candlestick Chart) بأنها أداة لتسجيل مسار أسعار التداول خلال فترة معينة، وشكلها يشبه الشمعة، ولذلك تُسمى أيضًا الشمعة أو الشمعة الهابطة والصاعدة. وفقًا للتاريخ، تُنسب هذه الأداة إلى تاجر الأرز الياباني هونما مونيهيسا (本间宗久) من فترة إيدو قبل أكثر من 300 عام، الذي طورها لتوثيق تغييرات أسعار الأرز اليومية في السوق. وقد تطورت هذه النظرية في العصور اللاحقة إلى ما يُعرف بنظرية "سوق السكاكين"، التي انتقلت إلى الغرب في القرن التاسع عشر.
ما هي مكونات الرسوم البيانية الشمعة؟
الدورة
تكون دورة حساب الشمعة كالتالي:
التغيرات في الأسعار خلال يوم واحد تُعرف باسم الشمعة اليومية (日 K 线)
التغيرات في الأسعار خلال أسبوع واحد تُعرف باسم الشمعة الأسبوعية (周 K 线)
التغيرات في الأسعار خلال شهر واحد تُعرف باسم الشمعة الشهرية (月 K 线)
هيكل المحور الرئيسي للشمعة
تشكل الأسعار المتغيرة خلال فترة زمنية معينة أربعة نقاط، وهي سعر الافتتاح، سعر الإغلاق، أعلى سعر، وأدنى سعر.
يمتد العمود من سعر الافتتاح إلى سعر الإغلاق ليكون عمودًا صلبًا، بينما تمتد الأسعار العليا والدنيا من سعر الافتتاح وسعر الإغلاق لتشكيل هيكل أعمدة الشمعة (蜡烛).
ملاحظة: الأسواق المالية الغربية تستخدم الأخضر للارتفاع والأحمر للانخفاض، بينما الأسواق المالية الآسيوية تستخدم الأحمر للارتفاع والأخضر للانخفاض.
مبدأ تكوين الشمعة
الجزء السميك يمثل أسعار الافتتاح والإغلاق، بينما الجزء الرفيع يمثل أعلى وأدنى سعر.
الشمعة الصاعدة: عمود K الأحمر حيث يكون سعر الإغلاق أعلى من سعر الافتتاح.
الشمعة السلبية: عمود K الأخضر الذي يمثل انخفاض السعر حيث يكون سعر الإغلاق أقل من سعر الافتتاح.
الظل العلوي: يمثل الجزء الذي يوضح الأسعار المرتفعة، حيث يكون القمة هي أعلى سعر.
الظل السفلي: يمثل الجزء الذي يوضح الأسعار المنخفضة، حيث يكون القاع هو أدنى سعر.
أربعة نقاط: سعر الافتتاح، سعر الإغلاق، أعلى سعر، وأدنى سعر.
سعر الافتتاح: سعر أول صفقة تمت خلال الفترة المختارة.
سعر الإغلاق: سعر آخر صفقة تمت خلال الفترة المختارة.
أعلى سعر: أعلى سعر تم التداول به خلال الفترة المختارة.
أدنى سعر: أدنى سعر تم التداول به خلال الفترة المختارة.
مع تغيرات السوق اليومية، ستختلف مواقع النقاط الأربعة (الافتتاح، الإغلاق، الأعلى، الأدنى)، لذلك بغض النظر عن كيفية تغير الأسعار، طالما أن لديك هذه النقاط الأربعة، يمكنك فهم حركة السوق في يوم التداول.
كيف تقرأ الرسوم البيانية الشمعة
بالمقارنة مع الرسوم البيانية البسيطة مثل الرسوم البيانية الشريطية والخطية، تكشف الرسوم البيانية الشمعة (K线图) عن مزيد من المعلومات حول السوق، حيث تسجل حركة الأسعار وتساعد على判断 قوة الاتجاه الصاعد أو الهابط.
يمكن أن تُظهر الرسوم البيانية الشمعة اتجاهات السوق الصاعدة والهابطة على مدى فترة معينة. في فترة قياس معينة، إذا كان جسم الشمعة أطول، فهذا يعني أن ضغط الشراء أو ضغط البيع أكبر؛ وإذا كانت الظلال العليا والسفلى أطول، فهذا يعني انحراف سعر الإغلاق عن أعلى وأدنى سعر.
النقاط الأربعة الأكثر أهمية "سعر الافتتاح، أعلى سعر، أدنى سعر، سعر الإغلاق" هي الأساس الرئيسي للحكم، حيث تظهر الخطوط الرفيعة المسافة بين أعلى وأدنى سعر، بينما تمثل الخطوط السميكة الفرق بين سعر الافتتاح وسعر الإغلاق. يمثل الافتتاح والإغلاق بداية ونهاية حركة السوق في يوم التداول، ويحددان الاتجاه النهائي للارتفاع أو الانخفاض؛ بينما يمثل الأعلى والأدنى مستوى تقلب السوق في ذلك اليوم، والشمعة ترسم بناءً على هذه النقاط الأربعة.
تختلف إعدادات الألوان والمعلمات الأخرى حسب عادات كل مستثمر، بشكل عام تميل الرسوم البيانية الشمعة في الدول الغربية إلى استخدام الأخضر للارتفاع والأحمر للانخفاض، بينما تفضل الأسواق الآسيوية استخدام الأحمر للارتفاع والأخضر للانخفاض. كما تحدد ألوان الشمعة الكاملة بناءً على موقع سعر الافتتاح والإغلاق، حيث تمثل الشمعة الحمراء سعر إغلاق أعلى من سعر الافتتاح، مما يدل على أن النتيجة النهائية كانت ارتفاعًا، وتسمى الشمعة الحمراء أيضًا 红K أو棒؛ بينما العكس هو الأخضر، ويطلق عليه الأسود أو 黑棒.
إليك ثلاثة أمثلة شائعة
الأداء: سعر الإغلاق هو أعلى أو أدنى سعر في ذلك الوقت.
المعنى: الاتجاه القوي من جانب المشترين أو البائعين، يسير بدون عوائق.
الأداء: ينخفض ثم يرتفع مرة أخرى، حيث يظهر خط رفيع طويل في الأسفل هو الظل السفلي، بعد الافتتاح، يتعرض السوق لضغط بيع قوي، مما يؤدي إلى انخفاض الأسعار، ولكن بعد فترة، يرتفع المشترون، مما يؤدي إلى ارتفاع الأسعار حتى تصل إلى أعلى سعر عند الإغلاق.
على العكس، يكون الظل العلوي قويًا، حيث يتوفر دعم قوي من المشترين بعد الافتتاح، مما يؤدي إلى ارتفاع الأسعار، ولكن بعد فترة، يظهر البائعون، مما يؤدي إلى انخفاض الأسعار بشكل حاد.
المعنى: تراكم لفترة طويلة ثم الإفراج، قد يكون إشارة لانعكاس السوق.
الأداء: إذا كانت ظلال الشمعة العليا والسفلى طويلة، فهذا يدل على تنافس شديد بين المشترين والبائعين.
إذا كان الظل العلوي طويلًا، فهذا يدل على ضغط بيع قوي؛ وإذا كان الظل السفلي طويلًا، فهذا يدل على ضغط شراء قوي.
المعنى: تشير هذه الشمعة إلى أن الطلبات من الشراء والبيع متساوية، وعادة ما تكون إشارة إلى انعكاس أو تصحيح.
الأسرار التي لا تُقال عن الرسوم البيانية الشمعة
بناءً على ما سبق، يمكن استخدام الرسوم البيانية الشمعة لتقدير اتجاه السوق، لكنها لا توفر بالضرورة كل المعلومات المطلوبة. تُظهر الرسوم البيانية الشمعة فقط الفرق بين أعلى وأدنى سعر، لكنها لا تحدد أي النقاط ظهرت أولاً، ولا توفر تفاصيل دقيقة عن الفروق بين سعر الافتتاح وسعر الإغلاق. بناءً على ذلك، فإن معظم أدوات الرسوم البيانية تحتوي على وظيفة لتكبير فترات زمنية أقصر، لمساعدة المستثمرين في فهم المعلومات التفصيلية.
تحتوي الرسوم البيانية الشمعة أيضًا على الكثير من العوامل غير المستقرة، والتي تكون ملحوظة بشكل خاص على فترات زمنية قصيرة، حيث تتغير الشمعة بسرعة كبيرة، وتكون الألوان والأشكال غير متوقعة، مما يجعل من الصعب تفسيرها بدقة.
ملخص
عند دمج مجموعة من الرسوم البيانية الشمعة لفترة معينة، يمكنك رسم الرسم البياني الشمعة للوقت مقابل السعر، حيث يمثل المحور الأفقي الوقت والمحور العمودي السعر. كأداة أساسية في التحليل الفني، تعتبر الرسوم البيانية الشمعة أداة أساسية، وفهمها يمكن أن يساعدك في فهم اتجاهات الأسعار في فترة معينة في السوق أو السوق المالية. يُنصح أن تكون قرارات الاستثمار مصحوبة بتحليل تقني باستخدام الرسوم البيانية الشمعة، بالإضافة إلى معلومات أساسية وأدوات المؤشرات الفنية الأخرى، لتوفير تقييم دقيق.
بهذه الطريقة، يمكن استخدام الخبرات التاريخية المستندة إلى الرسوم البيانية الشمعة (K线图) للتنبؤ بالأسعار المستقبلية، مع دمج التقييم الأساسي للأصول والأخبار من مختلف المصادر، مما يتيح للمستثمرين تصميم استراتيجيات تداول تناسبهم.
\u003ct-99/\u003e