توقعت شركة برودكوم حدوث طفرة في مبيعات رقائق الذكاء الاصطناعي خلال العامين المقبلين، ما يساعد على تجديد التفاؤل بأنها تستطيع تحدي هيمنة إنفيديا في السوق المربح، وفقًا لوكالة بلومبرغ. قال الرئيس التنفيذي هوك تان في مكالمة مع المستثمرين إن إيرادات رقائق الذكاء الاصطناعي ستتضاعف لتصل إلى نحو 115 مليار دولار في السنة المالية 2027، ثم تقفز إلى 230 مليار دولار في العام التالي. وأضافت الشركة أنها في مسار يتيح لها تحقيق أرباح تبلغ 30 دولارًا للسهم في السنة المالية 2028، متفوقةً على تقديرات وول ستريت. وتعافت السهم من تراجع سابق بعد أن قدم تان هذه التوجيهات.

يزدهر نشاط شركة Broadcom في مجال أشباه موصلات الذكاء الاصطناعي المخصصة، حيث تتطلع شركات من بينها Google التابعة لـAlphabet وOpenAI وMeta Platforms إلى استكمال شرائح نفيديا التي يتم تصنيعها لديها. وقد برز صانعا الدردشة Anthropic وOpenAI كعملاء مهمين بشكل خاص؛ إذ يُتوقع أن تصبح Anthropic أكبر عميل لشرائح Broadcom المخصصة في 2027، بما يؤدي إلى إزاحة Google، بينما يرى تان أن OpenAI يأتي في المرتبة الثانية من حيث الأهمية. وقال تان: "لدينا ستة عملاء — أربعة منهم ببساطة سيكونون ضِخام"، مشيراً إلى أن الطلب يتجاوز ما يمكن لـBroadcom شحنه في ظل نقص الإمدادات. وقد ارتفعت ميزانيات رأس المال لدى أكبر خمسة عمالقة سحابة بنحو 40% إلى أكثر من 700 مليار دولار، ما يعزز وضوح الطلب، وفقاً لِحلّلي Bloomberg Intelligence.

في الربع الثالث المالي المنتهي في 2 أغسطس، ارتفعت المبيعات بنسبة 86% إلى 29.6 مليار دولار، كما قفزت الأرباح المعدّلة إلى 3.32 دولار للسهم، وكلاهما تجاوز التوقعات، بينما بلغ إيراد قطاع أشباه الموصلات الخاصة بالذكاء الاصطناعي 16.7 مليار دولار. وبالنسبة للربع الرابع، وجّهت Broadcom إرشاداً بإيرادات قدرها 34.8 مليار دولار، أقل قليلاً من متوسط تقديرات يبلغ 35.1 مليار دولار، مع كون إيرادات رقائق الذكاء الاصطناعي وحدها 21.7 مليار دولار. وقال تان إن Broadcom ستقوم بالشحن "بعشرات المليارات من الدولارات" من المعالجات المخصصة سنوياً إلى جوجل، وإرسال ما قيمته 5 غيغاواط إلى Anthropic العام المقبل و10 غيغاواط في العام الذي يليه، ولديها "إطلالة" لتوفير OpenAI بأكثر من 5 غيغاواط في عام 2028، مع تقديم ثلاث أجيال من الرقائق إلى Meta حتى 2027.

قدّم تان شركة Broadcom كبديل رئيسي لنفيديا، مشيراً إلى أن شريحة جديدة طوّرتها جوجل تُعد جيدة إن لم تكن أفضل من خط فيرا روبن الجديد لدى نفيديا عند تشغيل نماذج الذكاء الاصطناعي. وقد أنشأ مركبات تمويل بالتعاون مع Apollo Global Management وBlackstone لمساعدة شركة Anthropic على توفير التمويل لشراء الرقائق، وهي شراكة تهدف إلى دعم أكثر من 20 غيغاواط من قدرات الحوسبة التي تتطلب مئات المليارات من الدولارات. ومع ذلك، تتصاعد حدة المنافسة؛ إذ أعلنت شركة Marvell Technology الشهر الماضي عن صفقة للمساعدة في تصنيع أشباه موصلات مخصصة لجوجل.